Como investir em índices no Brasil – Guia para iniciantes

Neste guia, vamos explicar os conceitos essenciais sobre como investir em índices e as razões que tornam este tipo de investimento uma forma rápida e econômica de se expor a diferentes empresas.

Além disso, vamos mostrar como utilizar os índices para focar em determinadas regiões, e aproveitar a composição única de cada bolsa de valores.

Por fim, vamos selecionar as melhores plataformas para investir em índices para novos investidores, e explicar como configurar sua conta e fazer a primeira negociação.

Como começar a investir em índices

Como investir em índices no Brasil – Guia passo a passo 2024

A XTB é uma plataforma global de investimento e pioneira do trading social, onde os investidores podem copiar as negociações de traders experientes na plataforma e alcançar o mesmo sucesso. Além disso, oferece um aplicativo móvel e um site acessíveis, trading sem comissões e uma ampla gama de ferramentas de análise.

Passo 1: Abrir uma conta e fornecer informações pessoais

Faça o download do aplicativo móvel ou visite o site www.xtb.com. Ao se registrar, você precisará fornecer seu nome completo, endereço, data de nascimento, número de contribuinte e criar um nome de usuário e uma senha forte.

Passo 2: Confirmar sua identidade

Como parte do processo de registro, você precisará comprovar sua identidade enviando uma cópia de um documento emitido pelo governo com foto e uma fatura de serviços ou extrato bancário para comprovar seu endereço. Dessa forma, os documentos aceitos incluem passaporte ou carteira de identidade válidos e fatura de serviços ou extrato bancário. A XTB verifica sua identidade de forma rápida e eficiente.

Passo 3: Adicionar fundos à sua conta de trading

Após a verificação de identidade, faça seu primeiro depósito. O depósito mínimo é de $200. Você pode depositar fundos instantaneamente com PIX, seu cartão de débito/crédito, usar e-wallets como Paypal, Skrill ou Neteller, ou fazer uma transferência bancária. Lembre-se de que a XTB cobra uma pequena taxa de câmbio de 0,5% para conversões para dólar americano (USD), mas não há outras taxas associadas ao trading de Forex em mercados internacionais.

Passo 4: Investir em índices

Após financiar sua conta de trading na XTB, escolha o índice de ações no qual deseja negociar. Você pode acessar a lista de índices disponíveis clicando no botão “Negociar mercados” no menu lateral. Há uma variedade de índices disponíveis para negociação, incluindo o FTSE 100 (UK100) e o Nasdaq (NSDQ100), focado em empresas de tecnologia dos Estados Unidos.

O que são índices?

Um índice do mercado de ações é composto por uma variedade de empresas públicas. O valor de todas estas empresas é somado e representado por um número de índice, a partir de um ano base. Por exemplo, o índice FTSE 100 foi inaugurado a 3 de janeiro de 1984, com um valor inicial de 1.000.

Os principais índices de ações, como o FTSE 100, FTSE 250 e S&P 500 foram criados para providenciar aos investidores comparações mais precisas entre várias ações e diferentes mercados de valores.

Nem sempre foi o caso, mas atualmente é fácil para os investidores individuais ganharem exposição ao valor de um índice de ações e beneficiar com a oscilação das suas cotações, em ambas as direções.

Quem cria os índices e qual é a sua metodologia?

Os índices são frequentemente criados por fornecedores de dados e agências de classificação, o que explica os nomes atribuídos a índices como o FTSE, onde o “FT” significa Financial Times e S&P 500, onde o S&P significa Standard & Poor’s, a agência de classificação.

Nesse sentido, os índices possuem metodologias rigorosas e regras que governam como as empresas constituintes são incluídas ou retiradas. Por exemplo, o índice FTSE 100 inclui as maiores 100 empresas públicas na Bolsa de Valores de Londres, e o S&P 500, as 500 maiores empresas públicas pertencentes à Bolsa de Valores de Nova Iorque.

No entanto, existem outras regras que as empresas precisam cumprir, além da dimensão conforme a capitalização de mercado, tais como liquidez e o período de negociação. Respetivamente a este último ponto, por exemplo, é inútil incluir uma ação em um trimestre, apenas para descobrir que no próximo trimestre o seu valor cai de tal forma, que a torna incapaz de satisfazer o limite mínimo de valor do mercado.

Tipos de trading e formas de investir em índices

Primeiramente, existem várias formas de obter exposição aos índices, dependendo dos instrumentos financeiros com os quais esteja mais confortável e o nível de risco que esteja disposto a correr.

Fundos de índices

Fundos de índices têm sua criação a partir de fundos mútuos ou fundos de índices cotados. No contexto de fundos mútuos, estes contêm veículos de investimento coletivo, nos quais os fundos dos investidores se acumulam para investir em todas as empresas que participam de um índice.

Tipicamente, os fundos de índice implicam taxas cobradas aos investidores na casa dos 0.25% a 0.85%. Pode não parecer um valor elevado – e é certamente menor do que poderia esperar pagar por um fundo mútuo gerido ativamente – mas, de qualquer forma, podem diminuir os seus lucros devido ao efeito de juros compostos. O grupo de investimento americano, Vanguard, alcançou um estatuto elevado de sucesso como pioneiro dos fundos de índice, e providencia alguns dos produtos mais econômicos e populares no setor dos fundos de índices.

Por fim, os índices de fundos, na forma de fundos mútuos, emitem novas unidades quando os investidores investem no fundo. Não negociam na bolsa de valores da mesma forma que compraria ações diretamente.

Fundos de índices cotados

Fundos de índices cotados são semelhantes a fundos mútuos, no sentido em que acompanham ou rastreiam o preço de um ativo subjacente ou conjunto de ativos, frequentemente representados em um índice, mas ao contrário dos fundos mútuos, um ETF é negociado na bolsa de valores, tal como ações normais – portanto, possuem uma cotação de ações que se movimenta constantemente em tempo real, relativamente ao nível de oferta e procura da ação, ditado pelo número de compradores e vendedores.

Os ETFs cresceram imenso em popularidade entre investidores individuais, por serem uma forma económica e flexível de acesso aos índices de ações, para além de uma vasta gama de outras classes de ativos e nichos no mercado financeiro, de difícil acesso no passado.

Os ETFs são ainda mais econômicos do que os fundos de índices, com taxas a rondar os 4.5%.

Contratos por diferença

Contratos por diferença (CFDs) são produtos derivados criados por uma instituição financeira, onde as partes envolvidas celebram um contrato, concordando em pagar a diferença entre o preço de abertura da posição e o preço de saída.

Comparativamente aos ETFs ou fundo mútuos, o risco é ligeiramente mais elevado, pela forma como são operados, o que significa que é mais dispendioso manter estas posições abertas durante períodos longos, devido a taxas de financiamento noturno cobradas pelas corretoras, a fim de manter as posições abertas para o titular do contrato.

No entanto, como forma de obter exposição rápida a qualquer índice de ações, estes instrumentos podem ser ideais para o day trading (trading diário e a curto prazo) – pode ler mais sobre este tópico na seção de estratégias de investir em índices. Os CFDs permitem a compra e venda de índices. Isso significa que pode lucrar com o aumento do valor do índice, sendo também possível abrir uma posição short (venda), para que consiga beneficiar com a descida de valor do índice.

Opções e futuros

Um contrato de opções garante ao seu titular o direito, mas nunca obrigação, de comprar um ativo a um determinado preço. Estes produtos derivados eram reservados a traders profissionais e instituições, mas se tornaram cada vez mais populares entre investidores em nome individual, especialmente nos EUA.

Para negociar em opções no Brasil, você vai precisar responder a um questionário para provar que compreende como funcionam estes instrumentos e conhece todos os riscos envolvidos. Futuros são semelhantes a opções, exceto que em vez de implicarem apenas o direito, e nunca obrigação, de comprar ou vender um ativo, o titular do contrato de futuros é obrigado a aceitar a transação do produto subjacente (a não ser que o acerto de contas seja apenas financeiro, em cash settlement), exceto se o contrato encerrar antes do período de expiração. Opções são os instrumentos mais populares.

Existem dois tipos de contratos de opções – call (compra) ou put (venda). Caso especule que o preço do ativo irá subir, deve abrir uma posição de call, e put para o oposto.

Spread betting

O spread betting é outra forma de entrar no mundo para investir em índices. Com este instrumento, um trader aposta uma determinada quantia por ponto de movimento no ativo subjacente. Assim como nas opções e CFDs (e determinados ETFs inversos e fundos de índices – saiba mais na seção de estratégias) é possível abrir uma posição de venda (short).

Em resumo, o spread betting é definitivamente ainda mais arriscado do que opções ou CFDs. Uma pequena quantia por ponto pode se multiplicar rapidamente caso ocorra uma onda de volatilidade no índice. O índice pode descer 200 pontos – caso tenha apostado £5 por ponto, a sua posição estaria a perder £1000. Pode limitar os riscos ao utilizar ordens de stop-loss. Continue a ler para saber mais sobre estes limites de perda (stop-losses).

Vantagens de investir em índices

Investir em índices é rápido, fácil e econômico

A principal vantagem de investir em índices é a exposição a um índice completo, que pode ser obtida com rapidez e economia, dependendo do instrumento que você utilizar.

Imagine quanto teria que pagar em taxas de transação para comprar cada ação de cada empresa no índice FTSE 100. Em vez disso, ao investir em índices, pode “comprar o índice” com apenas um clique.

Investir em índices traz diversificação

Dependendo do índice em particular, este tipo de investimento providencia ao investidor a exposição imediata a um conjunto diversificado de ações, o que é fundamental para minimizar os riscos no seu portfólio de investimentos. Uma vez que o índice possui empresas que operam em todos os setores, ganha exposição a ações praticamente não correlacionadas, o que significa que se uma empresa desvalorizar, outra pode aumentar o seu valor devido aos diferentes atributos dos setores econômicos e das indústrias onde operam.

Riscos de investir em índices

Ao Investir em índices, o trading a curto prazo é mais arriscado

No entanto, o trading a curto prazo é diferente de investimentos a médio ou longo prazo, porque ocorre tipicamente durante uma duração curta. Por essa razão, os riscos associados ao investimento a curto prazo podem ser mais elevados, especialmente se não conseguir manter a sua posição aberta até que a cotação se movimente para uma posição favorável, ou caso não consiga satisfazer a chamada de margem, ou se não aplicar qualquer stop-loss à sua posição e o índice desvalorizar subitamente, o expondo a perdas substanciais.

Equilibrar os riscos envolvidos depende, em parte, do instrumento que decide utilizar para investir em índices.

Imensos fatores de influência: ponderação, regiões e macro ambiente

Um índice pode subir ou descer por várias razões e, de algumas formas, pode ser mais difícil especular corretamente sobre o valor de ações individuais.

Cada índice apresenta características únicas. Por exemplo, caso pretenda investir no S&P 500, existem imensas ações de empresas associadas à tecnologia (ponderação de 28%), enquanto que se investir no FTSE 100, o número de empresas associadas a esta indústria é muito menor (ponderação de apenas 1.2%). O FTSE 100 inclui múltiplas empresas multinacionais que obtêm a maior parte dos seus rendimentos em dólares, o que significa que quando o real desce em relação ao dólar, o valor dos investimentos de residentes no Brasil no índice FTSE 100 vai subir (mediante a valorização do índice).

Os índices de ações são específicos para cada país, e, por isso, o macro ambiente que prevalece no país (e globalmente) é refletido nos retornos do índice – por exemplo, uma subida na taxa de desemprego ou inflação pode levar os investidores a venderem as suas quotas no índice.

Em quais índices posso investir no Brasil?

A lista seguinte apresenta os principais índices de ações por ordem alfabética que podem ser negociados no Brasil. A maioria dos índices é referida pelo seu nome abreviado. O FTSE 100 é normalmente exibido como “UK 100” e o Dow Jones Industrial Average simplesmente como “Wall Street”.

Estratégias para investir em índices

Ao aprender a investir em índices, é importante considerar estratégias de trading para negociar de forma informada.

1. Conheça as correlações para investir em índices

Um índice é fortemente correlacionado com um determinado setor e indústrias, devido às ponderações (peso relativo) dessas áreas no índice. Se as taxas de juro subirem, um índice com uma forte ponderação de instituições financeiras será beneficiado.

No caso da NASDAQ, um índice focado em empresas tecnológicas, o movimento nas ações Big Tech, como a Apple, influenciam substancialmente o valor do índice. A Apple é também um dos poucos e melhores ETFs em tecnologia listados no Dow, portanto, o seu impacto também é observado neste índice.

Da mesma forma, a desvalorização do dólar pode aumentar os rendimentos de empresas sediadas nos EUA que conduzam grande parte dos seus negócios no estrangeiro, uma vez que os bens e serviços adquirem preços mais competitivos nas moedas locais.

2. Eventos econômicos são críticos ao investir em índices

Os eventos no mundo da economia podem influenciar substancialmente o desempenho de índices. É essencial ter conhecimento do calendário econômico do país onde o índice se baseia. As principais notícias financeiras, tais como o número de salários em setores não-agrícolas dos EUA (non-farm payrolls), dados do índice de gestores de compra, sondagens de sentimento comercial e do consumidor, dados de desemprego, etc., possuem um impacto imediato e direto no movimento de um índice.

3. Decidir entre day trading e trading de posição

Deve decidir se pretende adotar, predominantemente, uma abordagem de day trading, ou se prefere preservar as suas posições durante períodos mais longos, por vezes anos. Este tipo de escolha ajuda a decidir o tipo de instrumentos financeiros que favorecem a sua estratégia.

Ambos os tipos de traders devem aprender análise técnica, para conseguir compreender os gráficos de preços. Este elemento talvez seja mais importante para o day trader que procura posições de entrada de minuto a minuto ou hora em hora. Independentemente de ser day trader ou trader de posição, negociar de acordo com as tendências é uma regra útil que deve manter constantemente na sua mente. Assim, a regra pode ser integrada com uma estratégia de ímpeto (momentum) sugerindo que, se o valor de uma determinada ação está subindo, é provável continuar a aumentar, e caso esteja a descer, é provável continuar a diminuir. Reconhecer potenciais pontos de reversão dessas tendências é extremamente importante.

4. Como diminuir o risco ao investir em índices

Deve definir posições com stop-loss e take profit em todas as suas negociações. Isto ajuda a controlar o risco.

Particularmente, deve adotar o hábito de definir stop-losses (limites de perda). O valor exato desse limite depende da sua análise do mercado, a sua tolerância de risco, que pode ser influenciada pelos fundos que possui para investir ou os objetivos do seu investimento.

Também é importante retirar lucros sempre que possível. Todos estamos sujeitos a influências psicológicas no trading, tais como a ganância que nos impede de encerrar determinadas posições rentáveis, na esperança de obter ainda mais lucros. O problema desta tendência ao negociar em índices – especialmente para day traders – é que uma posição rentável pode rapidamente se tornar desfavorável.

Melhores plataformas para investir em índices

Agora que já explicamos como investir em índices, vamos selecionar uma plataforma de trading adequada para a negociação em índices.

A seguinte lista apresenta as nossas corretoras favoritas.

1. XTB

A XTB é uma corretora que oferece serviços de negociação em índices, CFDs, criptomoedas e Forex. Com sede em Londres e Varsóvia, a XTB tem uma presença significativa em vários países e opera em mercados financeiros globais. Por ser uma das corretoras mais antigas do mercado, a XTB tem firmado uma base sólida de clientes ao longo dos anos e alcançado uma ótima reputação no setor.

A XTB oferece uma conta de demonstração para os interessados em testar a sua plataforma sem qualquer compromisso. Além disso, a ausência de taxas de retirada e a oferta de negociação gratuita de ações e ETFs em determinados casos são benefícios atraentes e que podem ajudar a reduzir os custos associados à negociação.

Por fim, a corretora também disponibiliza uma conta Standard, que oferece acesso a mais de 1.500 instrumentos e é um recurso importante para os investidores.

O xStation, da XTB, é uma plataforma versátil e abrangente, que oferece aos traders uma série de recursos úteis para facilitar a negociação. O xStation está disponível em várias versões para atender às necessidades dos traders, incluindo a versão web, desktop e para dispositivos móveis.

Além disso, a plataforma possui uma calculadora de negociação embutida, uma ferramenta útil para estimar custos e lucros, o que pode ajudar a tomar decisões informadas durante as operações.

Taxas da XTB:

75% dos investidores individuais perdem dinheiro ao negociarem em CFDs com esta corretora.

2. Libertex

A Libertex possui uma oferta sólida de índices para negociar, com 25 no total.

As comissões aplicadas nas negociações variam, dependendo do índice. No S&P 500, por exemplo, a comissão padrão sem desconto é igual a 0.0148%. O Nasdaq (ver imagem abaixo) é mais dispendioso, com uma comissão de 0.0219%.

É possível negociar com alavancagem de até 100x, mas deve alterar esta opção antes de abrir a sua posição, caso não pretenda utilizar alavancagem, ou se pretender reduzir o nível de alavancagem a aplicar.

O depósito mínimo na Libertex é de apenas $10, o que é ideal para investidores principiantes que pretendam se familiarizar com cautela. No entanto, não é possível investir em índices com uma quantia tão pequena.

A plataforma aceita vários métodos de pagamento – incluindo cartão de débito/crédito e e-wallets (carteiras digitais). A corretora possui ainda uma licença providenciada pela CySEC (uma reguladora do Chipre, pertence à União Europeia), portanto, o seu dinheiro está seguro na eventualidade da empresa falir.

Taxas da Libertex:

Existem descontos disponíveis para as comissões, dependendo da quantia que deposita.

83% dos investidores individuais perdem dinheiro ao negociarem em CFDs neste website.

Como Investir em índices hoje

Esperamos que você tenha seguido as instruções fornecidas no início deste artigo e configurado sua conta na XTB. Nesta seção, vamos explicar como comprar índices na plataforma XTB usando a versão desktop.

FAQs – Trading de Índices