В этом руководстве мы обсудим основы инвестирования в индексы и объясним, почему это очень удобный способ быстрого и дешевого инвестирования в большую корзину компаний.
Кроме того, мы покажем, как они могут применяться для инвестирования в определенные регионы и использования уникальных особенностей каждой фондовой биржи.
Наконец, мы выберем для начинающих инвесторов лучшие платформы для торговли индексами и расскажем, как им перейти к делу и провести свою первую сделку.
Contents
Quantum AI – международная инвестиционная платформа, которая выполняет работу человека, но намного быстрее. Ему удается анализировать различные рыночные цены, чтобы отправить вам список рекомендаций. Все инвестиции и сделки осуществляются на 100 % без комиссии.
Скачайте мобильное приложение или зайдите на сайт Quantum AI Это руководство основано на процедурах, используемых на веб-платформе этого брокера. Все регулируемые торговые платформы обязаны запрашивать у потенциальных клиентов персональную информацию. Нажмите на ссылку для регистрации «Создать аккаунт», а затем приведите всю требуемую информацию.
В целях проверки «Знай своего клиента» вам потребуется подтвердить свою личность, загрузив копию выданного государственным органом удостоверения личности с фотографией и копию счета за коммунальные услуги или выписки с банковского счета:
После отправки Quantum AI проверит эти документы в считанные минуты.
По завершении проверки личности вам потребуется пополнить свой счет. Как видно из приводимого ниже снимка экрана, минимальный депозит составляет €220 .
Пополнение счета дебетовой/кредитной картой происходит моментально. Поддерживаются также такие способы платежа, как банковский перевод, но в этом случае деньги поступят только через несколько дней.
Примечание: Quantum AI не взимает никаких комиссий за депозиты или снятие средств.
Когда вы пополните свой счет Quantum AI, все, что вам нужно сделать, это откинуться назад и позволить платформе проводить исследования и анализ за вас. Вы получите список индексов, по которым у вас есть потенциал для получения прибыли. Вы можете сами выбрать, хотите ли вы их покупать и продавать, или сделать платформу автоматической, чтобы это было сделано за вас.
Нередко индексы разрабатываются провайдерами и рейтинговыми агентствами, вот почему их называют, например, FTSE, где FT означает Financial Times, или S&P 500, где S&P означает рейтинговое агентство Standard & Poor’s.
Существуют строгие методики и правила включения компаний в расчет индекс и исключения их из этого расчета. В состав индекса FTSE 100, например, входят 100 крупнейших публичных компаний, зарегистрированных на Лондонской фондовой бирже, а в S&P 500 – 500 крупнейших публичных компаний, зарегистрированных на Нью-Йоркской фондовой бирже. Однако существуют и другие правила, которые компании обязаны соблюдать и которые касаются не только их размера по рыночной капитализации, но и их ликвидности и периода торговли акциями в требуемом объеме. Что касается последнего пункта, то нет никакого смысла, например, включать в расчет индекса акции, находящиеся в обращении всего один квартал, только для того, чтобы обнаружить, что они упали за это время в цене настолько, что больше не удовлетворяют минимальным требованиям к рыночной капитализации.
Однако не все индексы относятся к взвешенным по рыночной капитализации. Индекс DJIA – индекс, взвешенный по курсам, то есть включаемые в него компании выбираются на основе курсов их акций. Примерами индексов, взвешенных по рыночной капитализации, могут служить индексы FTSE 100 и DAX 30.
Существует несколько способов инвестирования в индексы. Инвесторы выбирают подходящий им способ с учетом того, какие финансовые инструменты им удобней и на какой риск они готовы пойти.
Индексные фонды делятся на взаимные и биржевые (фонды ETF). Индексные фонды взаимного типа – организации коллективного инвестирования, объединяющие средства инвесторов для вложения во все компании, входящие в состав какого-либо индекса.
Ранее взаимные фонды этого типа назывались фондами слежения, но сегодня их чаще называют индексными фондами. Они инвестируют не только в фондовые индексы, но в этом руководстве мы будем говорить только о них.
Взаимный фонд отслеживает фондовый индекс либо путем покупки акций всех компаний из состава индекса, либо, если таких компаний слишком много, как, например, в индексах акций американских компаний малой капитализации Russell или Russell 3000, путем выборочной покупки этих акций. В подобных условиях взаимный фонд покупает такие акции, динамика курсов которых в прошлом всегда повторяла динамику данного индекса.
Индексные фонды обычно взимают с инвесторов комиссию в районе 0,25% – 0,85%. Это как будто немного – и, конечно, намного меньше комиссии активно управляемых взаимных фондов – но, тем не менее, достаточно, чтобы «съесть» прибыль из-за нарастания сложных процентов. Американская инвестиционная группа Vanguard, прославленный пионер индексных фондов, предлагает одни из самых дешевых и популярных продуктов в мире индексных фондов.
Индексные фонды взаимного типа выпускают для новых инвесторов новые паи. Их нельзя купить на фондовом рынке так, как можно купить акции. Их цена определяется всего один раз в день. Если вы захотите выйти из инвестиций во взаимный фонд, вам придется погасить свои паи, то есть управляющий фондом уничтожит ваши паи и вернет вам их стоимость деньгами.
Биржевые фонды похожи на взаимные фонды, отслеживающие индекс, тем, что следят за ценой базового актива или корзины активов, нередко отражаемой индексом, но, в отличие от взаимных фондов, отслеживающих индекс, паи фондов ETF торгуются на фондовом рынке, как обычные акции – так что у них есть цена, которая меняется постоянно в реальном времени вместе с изменением спроса и предложения на эти паи со стороны покупателей и продавцов.
Популярность фондов ETF у мелких инвесторов резко возросла, поскольку эти фонды – дешевый и гибкий способ вложиться в фондовые индексы в дополнение к широкому спектру активов других классов, а также в ранее труднодоступные ниши финансовой вселенной.
Фонды ETF даже дешевле, чем индексные фонды, так как их комиссия составляет примерно 3%–4,5%.
Контракт на разницу (CFD) – производный финансовый инструмент, создаваемый финансовым институтом. Стороны такого контракта соглашаются уплатить разницу между ценой при открытии сделки и ценой при ее закрытии.
Эти производные финансовые инструменты, а также предлагающие их CFD-брокеры, популярны у российских инвесторов, и существует целый ряд брокеров, которые специализируются на контрактах CFD. Их можно использовать для инвестирования в широкий спектр финансовых активов, а не только в фондовые индексы.
Контракты CFD более рискованны, чем, скажем, ETF или взаимный фонд, из-за своих особенностей, например, их дороже держать длительный период из-за комиссии за перенос позиции через ночь, взимаемой эмитентом за сохранение позиции держателя контракта открытой.
Однако как способ быстрого инвестирования в фондовый индекс они идеальны для целей дей-трейдинга – подробней об этом см. ниже в разделе о стратегиях торговли индексами. Контракты CFD позволяют как покупать, так и продавать индексы. Если индекс вырастет, то вы окажетесь в выигрыше, но можно провести и сделку по продаже, и тогда, если индекс упадет, вы также окажетесь в выигрыше.
Опционный контракт основан на праве, но не на обязанности владельца купить актив по определенной цене. Когда-то пользование этими производными финансовыми инструментами являлось прерогативой профессиональных и институциональных трейдеров, но сегодня это далеко не экзотика, особенно в США.
Чтобы торговать опционами в России, вам придется правильно ответить на вопросы, чтобы показать, что вы знаете, как они функционируют и какие с ними связаны риски. Фьючерсы похожи на опционы, за исключением того, что это не соглашение о праве, но не об обязанности купить данный актив по определенной цене, а соглашение об обязанности держателя контракта поставить продукт (если расчеты не произведены деньгами и если контракт не закрыт до экспирации). Опционы более популярны, чем фьючерсы. Рассмотрим же, как они функционируют.
Опционы бывают двух видов – колл и пут. Если вы думаете, что цена базового актива повысится, то покупаете опцион колл, а если наоборот, то опцион пут.
У опциона колл есть срок экспирации и цена страйк – цена, по которой покупатель сможет продать данный контракт после экспирации.
Если цена базового актива превысила цену страйк, опцион считается ITM («в деньгах»), а если нет, то опцион считается OTM («вне денег») и ничего не стоит. Если цена страйк опциона равняется цене спот базового актива, то опцион считается ATM («у денег»).
Опционы обычно продаются лотами по 100, поэтому один контракт дает право на покупку или продажу 100 единиц актива. Это означает, что даже незначительное изменение курса акций или значения индекса означает существенное изменение для держателя опциона. Добавьте к этому возможность торговать с кредитным плечом (заемными средствами для увеличения размера позиции), и станет ясно, что прибыль от сравнительно небольших инвестиций может быть очень существенной, однако такими же могут быть и убытки.
В случае торговле с маржой трейдер может получить требование пополнить счет для покрытия возможных убытков в случае изменения рынка в неблагоприятном отношении.
Еще один способ торговли индексами – ставки на спред. Трейдер ставит определенную сумму на пункт изменения базового индекса. Как и при торговле опционами и контрактами CFD (и некоторыми так называемыми инверсионными фондами ETF и индексными фондами – см. подробней в разделе о стратегиях) здесь можно торговать в короткую.
Ставки на спред, пожалуй, даже более рискованны, чем опционы или контракты CFD. Небольшая ставка на пункт может быстро стать крупной, если на рынке начнется период волатильности. Фондовый индекс может упасть на 200 пунктов, и если вы поставили на пункт 5 долл. США, то потеряете 1 000 долл. США. Для ограничения убытков используют стоп-лоссы. Подробней о стоп-лоссах см. ниже.
Главное преимущество торговли индексами – инвестиции во весь индекс, которые в случае выбора этого инструмента инвестирования можно осуществить быстро, легко и дешево.
Только подумайте, сколько комиссионных придется заплатить, чтобы купить себе абсолютно все акции из состава FTSE 100 традиционным способом. А если вы решите инвестировать вместо этого в индекс, то просто нажмете на кнопку «Купить индекс».
Выбрав определенный индекс, вы можете мгновенно инвестировать в диверсифицированную корзину акций и тем самым минимизировать риск, связанный с вашим инвестиционным портфелем. Поскольку в состав этого индекса входят компании, оперирующие в целом ряде отраслей, вы вложитесь в не коррелирующие друг с другом акции, то есть когда курс одних из них упадет, курс других вырастет из-за различных характеристик секторов и отраслей, в которых они оперируют.
Инвестирование в индекс и сохранение этих инвестиций в целях реализации стратегии долгосрочного инвестирования – малорискованный подход, так как со временем все убытки от индекса могут быть компенсированы. Ведь в долгосрочной перспективе акции – самый доходный класс активов.
Однако торговля индексами отличается от средне- и долгосрочного инвестирования и носит обычно краткосрочный характер. Поскольку это краткосрочное инвестирование, риск может быть выше, особенно, если вы не можете держать позицию открытой до тех пор, пока она не станет прибыльной, не можете выполнить требование пополнить счет или не выставили стоп-лосс, а индекс резко упал, и вы несете большие убытки. Частично степень риска будет опять-таки зависеть от инструмента, выбранного вами для торговли индексами.
Индекс может расти и падать по многим причинам, и в какой-то мере сделать правильный выбор здесь сложнее, чем с акциями.
У каждого индекса свои особенности. Например, если вы решите инвестировать в S&P 500, то в его состав входит много технологических акций (вес – 28%), а если вы решите were to инвестировать в FTSE 100, то в его составе их очень мало (всего 1,2%). В состав индекса FTSE 100 входит много многонациональных компаний, получающих основные доходы в долларах, и когда фунт падает по отношению к доллару, стоимость инвестиций инвестора в индекс FTSE 100 растет (т.к. и индекс растет)..
Поскольку фондовые индексы специфичны для каждой страны, макроэкономические условия, сложившиеся в данной стране (и в мире в целом) отражаются на доходности инвестиций в индекс – например, рост безработицы или инфляции может заставить инвесторов в индекс продавать.
Ниже приводятся список в алфавитном порядке ведущих фондовых индексов, которыми можно торговать в России. На большинстве торговых площадок используются краткие названия индексов. FTSE 100 обычно отображается просто как UK 100, а Dow Jones Industrial Average – как Wall Street.
Обучаясь инвестированию в индексы, важно ознакомиться со стратегиями торговли индексами, чтобы проводить информированные сделки.
Индекс может тесно коррелировать с каким-либо сектором или отраслями экономики из-за их удельных весов (сравнительного преобладания) в данном фондовом индексе. Если процентные ставки растут, то индекс с преобладанием финансовых компаний тоже должен вырасти.
В случае NASDAQ, в составе которого преобладают технологические компании, изменение курсов акций таких гигантов, как Apple, окажет на индекс существенное влияние. Компания Apple входит в состав и индекса Dow Jones, поэтому изменение курса ее акций повлияет и на этот фондовый индекс.
Как уже упоминалось в этом руководстве, изменение валютных курсов может повлиять на динамику индекса, так что это еще один коррелирующий фактор, о котором необходимо помнить. Многие компании индекса FTSE 100 получают доходы в долларах, и укрепление доллара США против фунта нередко приводит к росту индекса FTSE 100.
Аналогично, слабый доллар может повысить доходы американских компаний, работающих за рубежом, из-за высокой конкурентоспособности цен на их товары и услуги, выраженных в местной валюте.
Экономические события могут играть в изменении индекса основную роль. Всегда держите под рукой календарь экономических событий страны, в которой рассчитывается интересующий вас фондовый индекс. Публикация важных экономических новостей, включая данные о занятости в США в несельскохозяйственной сфере, данные о PMI, опросы для выяснения настроения бизнеса и потребителей, данные о безработице и пр., может оказать немедленное и прямое воздействие на значение индекса, и трейдеры должны внимательно следить за их публикацией, поскольку экономические новости усиливают волатильность и создают возможность заработать или, наоборот, понести убытки.
Вам придется решить, будете ли вы в основном заниматься дей-трейдингом или займете какую-либо позицию и будете держать ее длительное время, может быть, даже годы. Тогда вы сможете понять, какие инструменты вам понадобятся для реализации вашей стратегии.
И дей-трейдеры, и позиционные трейдеры должны уметь проводить технический анализ, чтобы разбираться в ценовых графиках. Но и для дей-трейдеров, и для позиционных трейдеров торговля на тренде – полезное правило, которое нельзя забывать и которое вписывается в стратегию импульсного инвестирования, предполагающую, что если акции растут, этот рост, скорей всего, продолжится, а если они падают, то и это падение может продолжиться. Конечно, уметь предвидеть разворот тренда тоже очень важно.
Приказы тейк-профит и стоп-лосс нужно выставлять по всем сделкам. Это необходимо для управления риском.
Возьмите себе за правило, в частности, выставлять стоп-лоссы. Где конкретно вы их будет выставлять, будет зависеть от вашей оценки рынка, вашей толерантности к риску, которая в свою очередь может зависеть от имеющихся у вас средств для инвестирования или ваших инвестиционных целей.
Важно также фиксировать прибыль. Все мы подвержены эмоциям, когда торгуем, например, мы можем пожадничать и не закрыть прибыльную позицию в надежде заработать еще больше. Беда в том, что при торговле индексами, особенно при дей-трейдинге, выигрышная позиция может быстро поменяться на противоположную.
Теперь, когда мы рассказали вам, как инвестировать в индексы, вам нужно выбрать себе платформу для торговли индексами.
Ниже мы приводим список своих фаворитов.
Quantum AI-очень хороший индексный брокер, подходящий как для опытных, так и для новых инвесторов. Он использует искусственный интеллект для выполнения работы человека, но намного быстрее. Он анализирует различные рыночные цены, чтобы предоставить вам хорошие инвестиционные возможности. После того, как список будет предоставлен, вам остается выбрать те, которые вы хотите купить.
Они предлагают хороший выбор различных индексов, а также акций, товаров, криптовалют, форекс и многое другое. Все различные инструменты доступны в виде CFD, и все ваши инвестиции осуществляются без какой-либо комиссии. Настроить свой индексный аккаунт с помощью Quantum AI очень просто. Ваш первоначальный депозит должен быть не менее 220 евро, где вы можете выбрать между кредитной или дебетовой картой, а также банковским переводом. Все транзакции осуществляются без каких-либо комиссий, что делает Quantum AI самым дешевым доступным вариантом.
Плата за Quantum AI:
Доводы «за»:
• Простой процесс регистрации • До 60 % ежедневной прибыли • Хороший выбор индексов • Использует искусственный интеллект, чтобы давать вам рекомендации • Может быть полуавтоматическим или полностью автоматизированным • Регулируемые партнеры • Подходит как для опытных трейдеров, так и для начинающих
Доводы «против»:
• Только CFD • Высокий минимальный депозит в размере 220 евро
71% счетов розничных инвесторов теряют деньги при торговле CFD с этим поставщиком
Capital.com позволяет торговать 19 фондовыми индексами с помощью контрактов CFD. Комиссия отсутствует. Взаимен имеются только спред, составляющий для Nasdaq 100, например, 1,6, и четко указываемая комиссия за перенос позиции через ночь и выходные (как и у всех остальных CFD-провайдеров). Как и с Libertex, можно торговать с кредитным плечом до 1:100, а сумма, требуемая для открытия сделки, четко показана на динамическом рисунке (см. снимок экрана ниже). Торговать с Capital.com можно через сайт или мобильное приложение, позволяющее моментально пополнить счет дебетовой/кредитной картой или из электронного кошелька.
Поддерживаются и банковские переводы, но в этом случае необходимо внести минимальный депозит от 20 до 250 ф. ст. Деятельность этого брокера с британской лицензией санкционирована и регулируется FCA, а его клиенты застрахованы от в банкротства платформы на сумму до 85 000 долл. США согласно британской Программе компенсаций в сфере финансовых услуг.
Плата за услуги Capital.com:
72,6% мелких инвесторов теряют деньги, когда торгуют контрактами CFD на этом сайте.
AvaTrade – брокер, деятельность которого регулируется в шести различных юрисдикциях мира. Это обеспечивает высокую защищенность средств и спокойствие инвесторов при пополнении счета и выводе средств, которые осуществляются безо всякой комиссии.
AvaTrade можно торговать всем спектром индексов мирового фондового рынка, а также более чем 1 250 другими объектами инвестирования, включая акции, сырьевые товары, валюты, фонды ETF и криптовалюты. Предусмотрены различные виды счетов, включая счета для торговли контрактами CFD, торговли опционами, ставок на спред и бессвоповые счета
А еще лучше то, что с AvaTrade можно торговать безо всякой комиссии! Также этот брокер предлагает ряд торговых платформ, включая MetaTrader 4 и MetaTrader 5. Имеется и легкая в применении веб-платформа.
71% мелких инвесторов теряют деньги, когда торгуют контрактами CFD на этом сайте.
Libertex предлагает широкий выбор фондовых индексов, общее количество которых достигает 25. Провести сделку очень просто, но если вы хотите сначала подучиться, для пользования демо-счетом достаточно сообщить на домашней странице адрес электронной почты и пароль.
Комиссия по сделкам зависит от торгуемого индекса. Для индекса S&P 500, например, стандартная комиссия без скидки составляет 0,0148%. Сделки с Nasdaq (см. снимок экрана ниже) обойдутся дороже (комиссия – 0,0219%).
Можно торговать с кредитным плечом до 1:100, но не забудьте изменить эту настройку перед проведением сделки, если не хотите применять кредитное плечо или хотите изменить его размер.
Минимальный депозит Libertex всего 10 долл. США, что идеально для начинающих инвесторов, желающих соблюдать осторожность, хотя эта сумма и не позволит торговать индексами.
Поддерживается несколько способов платежа, включая дебетовые/кредитные карты и электронные кошельки. Имеется лицензия кипрского регулирующего органа CySEC. Кипр входит в ЕС, поэтому в случае банкротства ваши деньги не пропадут.
Плата за услуги Libertex:
Доступные скидки с комиссии зависят от суммы на счету.
Общий депозит €250
Общий депозит €1450
Общий депозит €1500
Общий депозит €5000
83% мелких инвесторов теряют деньги, когда торгуют контрактами CFD на этом сайте .
Надеемся, что вы выполнили инструкции в начале этого руководства и открыли счет у Quantum AI. А теперь мы подробно расскажем о покупке индексов на Quantum AI с помощью версии этой платформы для ПК.
Одним из преимуществ использования Quantum AI является то, что он очень прост и удобен в использовании. Как только вы откроете свой счет и внесете первоначальный депозит в размере 220 евро, платформа готова начать работать на вас. Он начнет предоставлять вам список возможностей, из которых вы потенциально можете извлечь прибыль. Это может быть, например, NASDAQ, DOW JONES, SP500, DAX и многое другое. У вас есть возможность использовать такие функции, как Тейк-профит и Стоп-лосс, чтобы сделать платформу полностью автоматизированной. Это означает, что Quantum AI будет совершать сделки за вас. Но если нет, все, что вам нужно сделать, это выбрать те, которые вы хотите, из списка и совершить сделку.
В целом торговать индексами в России можно с широкого спектра инвестиционных платформ, но для начинающих главное, по нашему мнению, понятность и доступность торговых функций и инструментов. Мы высоко ценим Quantum AI за простоту применения платформы этого брокера, предлагаемых им советов по управлению рисками и удобный интерфейс пользователя, максимально облегчающий открытие и редактирование приказов путем изменения таких важных параметров, как стоп-лосс.
Мы можем настоятельно рекомендовать Quantum AI в качестве брокера, где вы получите рекомендации о том, какие индексы покупать и продавать, и когда это делать. Все ваши инвестиции и сделки осуществляются без каких-либо комиссий, и платформа также не взимает никаких комиссий за транзакции. У Quantum AI есть 15 регулируемых партнеров, с которыми он работает, и вы автоматически соединитесь с одним из них. Но все ваши покупки совершаются непосредственно через платформу Quantum AI.
Quantum AI – лучшая российская платформа для торговли индексами с комиссией 0%
67% мелких инвесторов теряют деньги, когда торгуют CFD с этим провайдером.
Рассмотрев более 100+ торговых платформ, предлагающих счета британским трейдерам, мы пришли к выводу, что Quantum AI является лучшим брокером для торговли индексами. Эта торговая платформа без комиссии предлагает несколько основных индексов в простом в использовании пользовательском интерфейсе.
Если вы – начинающий трейдер практически безо всякого опыта, рекомендуем выбрать Quantum AI. Платформа этого брокера для торговли индексами разработана так, что может использоваться и новичками, и опытными трейдерами. Обладая всеми возможности, необходимыми для опытного инвестора, она в то же время разработана так, чтобы не отпугивать начинающих трейдеров излишней сложностью и специфическим жаргоном.
Поскольку сфера онлайновой торговли открыла свои двери для мелких клиентов, теперь можно торговать индексами и с небольшой начальной суммой, однако средств на счету должно хватать для выставления стоп-лоссов, а в случае торговли с кредитным плечом – и для выполнения требований в отношении маржи. У Quantum AI минимальный депозит составляет всего 220 евро.
Андрей Козлов – писатель, аналитик и инвестор из Москвы. Опытный аналитик рынка и активный трейдер более чем с 10-летним опытом работы на финансовых рынках, специализация на дей-трейдинге, а также на долгосрочном инвестировании
